證券交易法等
臺灣臺北地方法院(刑事),訴字,88年度,1729號
TPDM,88,訴,1729,20030130,1

業績迅速成長，獲利令人期待。在民國八十七年七月，宇生科技指定由全球統 一集團建金公司代理銷售股票，憑藉著雄厚的經營團隊，不到三個月，股價即 由十八元上漲至七十元，即使在在股票銷售一空後的今日，仍有許多投資人欲 高價搶購。這個是經過建金公司組成的專業人員，一些評審小組在選擇後，根 據剛才我們所說的特色，同時從資料可再次看到，宇生公司現有資產登記資本 額高達六千萬，他是軟體的智慧財產，現有客戶群有百餘戶，同時剛才有特別 提到有國外訂單。這一些包括他的增資計劃，十餘國簽約經銷本產品。宇生公 司董事長Ｌ○○非常有經營理念，是我們選擇最重要考慮因素，建議各位參考 。」、「主持人問甲○○：有無其他類股投資組合可介紹？甲○○答：環保是 整個政府未來政策，現在請各位看圖表，改變您的一生，創造您的未來，讓您 擁有令人稱羨的獲利，玄國環保高科技，全國第一，世界一流水準，唯一通過 工研院品質認證，專業程度與歐美、西德比肩而行，世界每一個國家迫切要解 決環保問題，未來潛力無窮，超級環保高科技股。市場超大，玄國在亞洲已破 千億市場量，各位也可以從政府推動的政策產業，環保產業，來參考這一支準 備上市上櫃玄國的高科技股。」
⒊專題：看準趨勢掌握主流
來賓：全球統一集團開發部副理張育華
展延國際金融公司負責人楊立台
「主持人Ｄ○○問張育華：未來主流股在哪個市場？屬於哪個類股？張育華答 ：... 在軟體市場有幾家基本上在未來潛力看好，其中有一家宇生科技，他在 做軟體三Ｐ落大版的軟體廠商，日前有與微軟進行授權動作，同時我們可從圖 表看到，在民國八十七年十月三十日工商時報，大陸珠海市市長率領考察團來 台灣參訪一些相關高科技廠商，其中有一家就是參觀宇生資訊，宇生資訊目前 與珠海市做緊密配合，預計將來開發大陸龐大市場，大陸由於沿海資本化相當 熱絡，在印刷出版品未來前景相當看好。宇生科技推出全球唯一中文版的電子 稿自動落大版系統，不但大幅提升時效與品質，且改變印刷工業的生態，該套 三Ｐ電子稿落大版系統已經進入國際市場，並且已於今年四月二十八日與英國 高水公司簽訂亞太經銷權及澳洲合約，所以可以想見未來宇生科技在爆發力上 ，以及產業前景上，可以說是我個人相當看好的一家公司。另外一個部分，也 就是所謂的光電產業，....，因為晉銓科技成功將臺灣貿易金援日本ＥＶＥＲ ＭＩＮＴ成功研發高科技的光纖顯示螢幕，....，所以您會發現晉銓科技目前 在市場價位在四十一元左右，..。」、「主持人問楊立台：在第三財富市場有 無好的投資標的或管道可介紹給觀眾朋友？楊立台答：... 由於未上市、未上 櫃市場資訊，不容易完全獲得，所以在投資前要經過ｓｔｕｄｙｉｎｇ，目前 據我知道坊間有幾家非常專業，非常具有組織的公司，像全球統一集團、建金 國際公司，我在兩個月前就透過建金國際公司推薦一次股，叫環保科技，... ，我就以二十二元一股進場，兩個月不到，目前據我所知，股票已經漲到三十 四元，..。」、「主持人問楊立台：以三十四元買會不會買到高價？楊立台答 ：我想還不至於，你在逢低承接不見得獲利會高，逢高承接不見得獲利會小， 要看他的潛在性、獲利率，尤其我剛剛提到這一支股票他的資本額非常小，如



果資本額小，要賺資本額很容易。
⒋專題：要致富就要投資理財
來賓：全球統一集團經銷部副理吳詩惠
泓品國際企業總經理王立台
「主持人Ｄ○○問王立台：中華民國商業年鑑指出投資未上市股票報酬率高居 第一，請教您的看法？王立台答：我在這裡給各位觀眾朋友一個誠懇建議，以 我本身經歷，我也是在一個偶然機會接觸全球統一集團，他是國內現在最具規 模、最專業的投資顧問公司，由他們介紹，我精挑細選選了一支股票，買了直 春企業。... 所以他的成長空間極大，資產總額已達每股八十元以上，他的資 產有生產機器設備，不動產，產房動產，事務機器設備，這四大項加起來，已 經超過四億八千八百七十六萬元整。他的股本才五千五百萬，即使現在經營不 善，把資產賣掉也是綽綽有餘。... 所以我非常看好這支產品，所以以我自己 的經驗判斷，我滿信任他。」、「主持人問吳詩惠：有無好的投資標的或方法 ？吳詩惠答：全球統一集團經由多位分析師，以及顧問群、會計師、律師群審 慎精挑細選下，玄國環保科技，民國七十七年六月成立，資本額是一億八千萬 ，非常小，主要產業、營運項目，廢棄物處理工程、廢棄水處理工程、最新Ｐ ＣＢｓ綜合處理，在這裡特別介紹，因為全臺灣只有他們一家有最新ＰＣＢｓ 綜合處理，排氣符合環保署標準，可燃燒百分之九九．九九九之破壞去除率。 美國ＡＢＢ環保工程，以及超高品質的認證（台灣工業技術研究院），日本貿 易商也有進行合作，中國大陸市場台幣三百億左右。目前集中市場完全沒有這 樣一個產業，環保目前各位如果介入，未來市場潛力非常大。」 ⒌專題：選舉行情您怎麼看
來賓：大成就訓練機構副總經理陳逸祥
全球首富國際企業股份有限公司經理陳柏慶
「主持人Ｄ○○問陳逸祥：未上市、未上櫃市場有無受到這波選舉行情影響？ 陳逸祥答：.. 我有一個朋友是全球統一集團副總經理，上星期向我推薦玄國 環保股份有限公司的未上市股票，.. 我經過朋友推薦，在上星期參觀公司、 工廠，工廠在南投，回來後買了四十張。我認為在第三財富市場，未上市股票 不管選舉行情、經濟風暴、金融風暴都不會有影響。」、「主持人問陳柏慶： 有無不受選舉行情影響的好的投資組合可介紹給觀眾？陳柏慶答：直春，資本 額五千五百萬，資產近五億元。主要產品為ＰＶＣ。採自動化生產。主持人問 陳柏慶：你如何買到？陳柏慶答：透過全球統一集團。」 ⒍專題：世界首富換你做做看
來賓：全球統一集團副總朱明德
臺北市發明人協會副理事長Ｑ○○
「.. Ｑ○○：推薦宇生，為國內三Ｐ落大版印刷軟體權威。推薦高農，為ＣＡ Ｓ洗選蛋第一家民有工廠，生產蛋品供應全國麥當勞、量販店。我個人投資晉 銓，為高科技產業，發展光纖電視螢幕。未上市市場股本小，籌碼面高，此時 進入獲利空間最大。朱明德：我任職全球統一集團，幫投資朋友找尋基本面好 、條件佳、潛力夠的個股。主持人Ｄ○○：全球統一集團是未上市、未上櫃最



專業、權威的公司，可藉由全球統一集團獲得未上市、未上櫃第一手訊息。」 ⒎專題：如何選擇未上市股票？
來賓：全球統一集團分析師楊鑫
榮民礦業開發處主任傅亙
「主持人Ｄ○○問傅亙：對如何選擇未上市、未上櫃股票之看法？傅亙答： 先選擇一家專業的未上市、上櫃投資顧問公司。全球統一集團有專業會計師、 分析師、法律顧問、律師、精算師常駐公司，並有全國唯一金融管理師執照。 希望各位觀眾投資未上市、上櫃股票時，藉全球統一集團之幫助選擇績優未上 市、上櫃股票。」、「主持人Ｄ○○問楊鑫：介紹有潛力的投資組合？楊鑫答 ：... 全球統一集團專家精挑細選出宇生科技、晉銓工業、玄國、直春。宇生 科技股本不到一億，微軟集團欲與其技術聯盟。玄國目前股價三十四元，從事 環保科技，未來獲利大。」、「主持人Ｄ○○問傅亙：公務員如何晉身千萬富 翁，請舉出投資組合？傅亙答：推薦晉銓電子，資本額一億一千四百萬元，民 國七十八年成立，地址為苗栗縣竹南鎮新竹科學園區第四區對面，預計於八十 九年以第三類高科技股上市，或九十一年以第一類股票上市。主要產品是光纖 顯示螢幕，將與中國油電部、鐵道部合作，未來前景不可限量。」五、「全球統一集團」規模既已完成，即由Ｉ○○擔任總裁、Ｇ○○擔任董事長、Ｑ ○○擔任總監（自八十七年五月起任職）、朱明德擔任該集團總管理處總經理（ 自八十七年七月一日起任職）、李振安為集團商品部顧問與財務部副總經理（八 十八年四月起任職）、Ｄ○○擔任節目主持人與媒體資策部總經理兼長安分公司 總經理、總裁特別助理（自八十七年十月間起任職）。該六人均為全球統一集團 執行未上市（櫃）股票買賣之選擇承銷股票標的及製作相關文宣職務之行為負責 人，明知經營證券投資顧問事業，應經主管機關財政部證券管理委員會（現稱財 政部證券暨期貨交易管理委員會，下稱證期會。）核准、於出售所持有之公司股 票，而對非特定人公開招募者，非經主管機關核准或向主管機關申報生效後，不 得為之、非證券商不得經營證券業務，且明知全球統一集團所屬各公司及各分公 司、營業處或加盟公司之登記營業項目，均不包括經營證券商業務，亦未經核准 發給許可執照，竟未經主管機關之核准，即共同基於一繼續經營證券投資顧問事 業、一繼續經營對非特定人公開招募出售所持有之未上市（櫃）公司股票及一繼 續經營證券商證券業務之犯意聯絡，由上開成員組成之全球統一集團產業投資委 員會（或稱商品發展委員會，後改稱商品部。）就欲投資之標的先作評估，再以 全球統一集團建金公司（負責人Ｇ○○）及全球統一國際企業股份有限公司（原 名全球統一國際投資顧問股份有限公司，負責人Ｇ○○）之名義，於如附表二所 示之時間，在全球統一集團內或該等公司內，分別與如附表二所示之公司簽訂股 票銷售契約，由全球統一集團及如附表一所示之各分公司、營業處所對外公開銷 售該未上市（櫃）公司股票（銷售情形如附表三所示），並在營業處所公然掛出 股價撮合，且於該集團內設置未上市（櫃）股票交易電視牆，供客戶參考購買， 共同經營未上市（櫃）公司股票買賣業務。六人復明知如附表二、三編號一至二 十一所示公司實際營運狀況平平甚或財務不佳，欲申請上櫃、上市實遙不可及， 主管機關證期會甚且已表示不擬核准上櫃、上市，如附表二、三編號二十一所示



之Ｆ２０００公司即將為美國ＪＭＪ公司所兼併，竟隱瞞事實，共同基於意圖為 全球統一集團不法所有之犯意聯絡，根據該等公司提供之產品資料及財報資料， 刻意加以偽裝美化，由該集團之資策部（後改稱媒體資策部）印製不實之如附表 二所示公司「準備上市、上櫃計畫書」及廣告文宣，內載誇大不實之公司資產規 模、財務狀況、營業能力、產銷計畫、發展前景等內容，並以全球統一集團網路 （網址有：http://www.gpgs.com.tw、http://www.gpgs.com.tw

）上載 不實之股票交易情形，如八十八一月二十七日上載「勝彥、洪岳、技富、宇生、 晉銓、玄國、直春、高農、傳展等公司股票最高價、最低價及成交量，其中宇生 成交量二六九八、高農成交量一三九四、傳展成交量一八０三」，均高於八十八 年十一月二十六日查獲時之成交總量宇生六三八千股、高農九九九千股及傳展一 五八０千股，以大於實際成交量方式上載誘使不特定投資人以為該未上市（櫃） 公司股票買賣熱絡、搶手，致使如附表四所示之投資人誤信該等公司具有相當規 模及發展潛力值得投資，而均陷於錯誤，以於如附表四所示之時間、價格向全球 統一集團購買未上市（櫃）股票，並交付股款與全球統一集團，而恃此為生，以 之為常業。舉其如附表二、三編號一至二十一所示簽約過程及不實準備上市、上 櫃計畫書、廣告文宣內容如左：
(一)傳展興業股份有限公司（下稱傳展公司）： 於八十七年四月間起陸續由Ｉ○○化名「楊峻」及負責建金公司財務之申○○（ 化名陳薏安，為Ｉ○○之配偶。）二人出面，共同基於一繼續經營證券投資顧問 事業、一繼續經營對非特定人公開招募出售所持有之未上市（櫃）公司股票及一 繼續經營證券商證券業務之犯意聯絡，以建金公司名義，在臺北市○○○路○段 二一三號一樓傳展公司內，以每股十元代價，向該公司代表人陳Ｎ○○（業經檢 察官為不起訴處分）分別購買該公司股票二百千股、二百千股、三百八十千股、 三百千股、五百千股，並分別由申○○收取股票。而傳展公司登記之營業項目為 清潔劑加工製造買賣業，實收資本額雖登記為九千八百萬元，然員工僅有四人， 每月營業額僅約一百萬元左右，而八十六年度累積虧損為一千三百八十餘萬元、 每股稅前盈餘負二點六元；八十七年累積虧損更達二千六百九十五萬餘元、每股 稅前盈餘為負零點八元，公司根本營運不良。為哄抬股價，而在各報紙刊登廣告 及在公司內部文宣資料上刊載「未上市的超級黑馬飆股中的超級明星，傳展興業 股份有限公司（未來的股王）獲利轉機超強：八十六年每股獲利二點八七元、八 十七年預估獲利十元、八十八年十五元。配股超高：今年有償配股一張、明年後 年無償配股一張配一張」、「目前股價才四十元左右，上漲空間大，預計投資五 年可增值一百倍獲利奇蹟」、「一年可賺兩個股本，... 首席分析師楊鑫老師」 、「八十七年度營業額達五億以上」等不實訊息。Ｇ○○、Ｉ○○並決定初期先 以每股十八元出售與不知情之投資人，事後再伺機調漲價格，交由不知情之業務 員將前揭有關傳展公司前景良好、獲利能力佳、即將上市上櫃等不實之訊息灌輸 予投資人，致使投資人因而對於該股票價格判斷錯誤，而以每股十八元到三十元 不等之顯不相當價格，向全球統一集團購買傳展公司之股票。計全球統一集團銷 售傳展公司股票之時間、價格、數額等詳如附表三編號一所示。自八十七年五起 ，該集團共計販售傳展公司股票約一千五百八十千股，得款在三千萬元以上。



(二)高農食品廠股份有限公司（下稱高農公司）： 於八十七年七月一日，以建金公司代表人Ｇ○○名義與高農公司代表人寅○○（ 另結）簽訂「股票銷售總代理契約」，約定由寅○○將高農食品公司五百萬股股 權以每股十元代價，交由建金公司承銷，其中百分之十作為建金公司承銷代價（ 即建金公司實際以每股九元取得，然嗣後雙方發生爭執，故高農食品僅交付約一 千四百千股予建金公司銷售）。而高農公司八十六年、八十七年度每股稅前盈餘 僅分別為零點四二五元、零點二一五元，每股帳面價值僅分別為十點九九六元、 十一點零五八元，為抬高該公司股價，製作「準備上櫃、上市計畫書」，訛稱： 「五年獲利百萬的超級股王」、「一路長紅只漲不跌的奇蹟」、「未來股王高農 食品」、「高農乃全省第一家通過ＣＡＳ認證的商品，其產品水準均達世界級的 標準」、「訂單不斷：高水準的產品讓消費大眾吃的安心，目前各相關業界已相 繼下單，公司在不久的將來，更將在全省各地設廠，全省連線」、「和臺灣省肉 品研發基金會、中華民國養雞協會、食品工業研發會、技術研發合作、拓展更新 產品提供給消費大眾，是未來的生物科技」及「僅釋放出極少數的股份，給予最 幸運的朋友，現階段只漲不跌的獲利與未來十倍、百倍的增值」等不實訊息，並 在網路上刊登「高農每股淨值二十六元，... 他只釋出四千八百張原始股票給幸 運的投資者認購，目前股價才三十到三十五元」等不實訊息。由Ｉ○○、Ｇ○○ 決定初期先以每股二十九元之價格出售予不知情之投資人，事後再伺機調漲價格 後，交由不知情之業務員將前揭有關高農公司前景良好、獲利能力佳等不實之訊 息灌輸予投資人，致使投資者因而對於該股票價格判斷錯誤，而以每股二十九元 到四十三元不等之顯不相當價格，向全球統一集團購買高農公司之股票。全球統 一集團販售高農公司股票之時間、價格、數額等詳如附表三編號二所示。自八十 七年八月一日起至八十八年十月底止，該集團共計販售高農公司股票約九百九十 九千股，得款約三千一百八十二萬九千元。
(三)晉銓工業股份有限公司（下稱晉銓公司）： 於八十七年八月十九日由Ｑ○○、申○○以建金公司代表人之名義，與晉銓公司 代表人乙○○（另結）簽訂股票銷售承銷總代理契約書及授權書。約定由乙○○提供晉銓公司百分之四十九之股權供全球統一集團銷售，其中百分之二十（共二 千二百九十千股）之股權，作為全球統一集團代晉銓公司銷售之代價，另百分之 二十九之股權（共二千五百一十千股），則以每股十元價格（故實際上每股平均 價格僅約為為五點九元）交予建金公司銷售。而晉銓公司實收資本額僅一億一千 四百五十萬元，於八十七年初因遭氾凌電訊股份有限公司及金朋資訊股份有限公 司倒債六、七千萬元，因此資金調度困難，乃將股票交予建金公司承銷；而斯時 晉銓公司並非由聯合會計師事務所之會計師二人以上共同查核簽證或核閱財務報 表或財務預測，亦無任何以高科技股準備上市上櫃之情況。為抬高股價，製作「 晉銓電子科技工業股份有限公司準備上市上櫃計畫書」，不僅將晉銓工業股份有 限公司名稱改為「晉銓電子科技工業股份有限公司」，於該計畫書中又訛稱：晉 銓公司「計畫二千年以高科技類股股票上市或於二００二年上市」、「預計今年 現金增資一億一千八百五十萬元」、「購買土地約三千坪（為新竹科學園區第四 期預定地旁）」、「晉銓工業股份有限公司釋出部分技術股，指定由全球統一集



團作為合法總代理，僅三日，銷售量逾六成，股價由二十元上漲至四十二元，上 漲率為百分之一百一十」等語；復將上開不實訊息，公布於全球統一集團所有之 產業特別報導、全球金融報報導及首都時報中，並將晉銓工業列為準上市上櫃熱 門股，公布參考股價（實際上股價全部由該集團決定販售價格，並非取決於實際 交易市場之供需」。且在全球統一集團內部公告中誑稱：「晉銓目前每股高價為 五十元，特惠價三十三元」、「晉銓目前每股高價為五十五元，特惠價三十七元 」、「晉銓目前每股高價為五十五元，特惠價每股為四十二元」、「近期將鎖碼 」等語，而決定初期先以每股二十元之價格出售予不知情之投資人，再伺機調漲 價格後，交由不知情之業務員將前揭有關晉銓公司前景良好、獲利能力、即將上 市上櫃等不實之訊息灌輸予投資人，致使投資人如徐薏芸、Ｓ○○、江蓉華、丑 ○○等人陷於錯誤，對於該股票價格判斷錯誤，而以每股二十元到四十二元不等 之顯不相當價格，向全球統一集團購買晉銓公司之股票。Ｉ○○、Ｇ○○等見厚 利可圖，又於八十八年一月六日再由乙○○簽訂授權書與全球統一集團，將晉銓 公司八十八年增資股票共計四百六十萬股悉數交由全球統一集團銷售。計全球統 一集團販售晉銓公司股票之時間、價格、數額等詳如附表三編號三所示。計自八 十八年八月二十日起迄八十八年十月底止，該集團共計販售晉銓公司股票約九千 一百三十六千股，得款約二億一千九百二十二萬七千元。(四)玄國環保股份有限公司（下稱玄國公司） 於八十七年九月五日以建金公司代表人申○○名義與玄國公司代表人丁○○、卯 ○○（二人均另結）簽訂股票銷售總代理契約。約定玄國公司釋出持股六百萬股 ，以每股七元交予建金公司銷售。而玄國公司主要業務為廢棄物之處理，並無任 何不動產，實收資本額僅一億八千萬元，八十四年、八十五年之營業額皆為零元 ；八十六年累積虧損為三千四百八十餘萬元、每股稅前盈餘僅為零點零七一元； 八十七年累積虧損為三千三百餘萬元、每股稅前盈餘為負零點零二五元、八十七 年該公司股票之帳面價值僅約八元；且斯時玄國公司並非由聯合會計師事務所之 會計師二人以上共同查核簽證或核閱財務報表或財務預測，亦無任何準備上市上 櫃之情況。為抬高股價，竟製作「玄國公司準備上櫃上市計畫書」，將玄國公司 改稱「玄國環保科技股份有限公司」，訛稱：玄國公司「民國八十一年於南投建 廠，工研院完成測試報告」、「繼民國八十一年在南投建廠後，接下來透過ＢＯ Ｏ的方式，將在北部的觀音工業區及屏東內埔興建廠房、「民國八十六年與美國 ＡＢＢ環保公司技術合作」，並將非屬玄國公司所有之土地（實係張路、李金鎮 等人所有土地）列於其中，訛稱：該土地為玄國公司所有，且玄國公司「擁有豐 富的土地資源」、「玄國環保科技讓你擁有驚人的獲利，短期及可擁有百分之五 百以上的超高獲利」、「玄國環保科技值得投資參與，增資與配股分紅，獲利百 倍不是夢」等語；復將上開不實訊息，公布於全球統一集團所有之產業特別報導 、全球金融報報導及首都時報中，將之列為準上市上櫃熱門股，公布參考股價（ 實際上股價全部由該集團決定販售價格，並非取決於實際交易市場之供需）。又 於全球統一集團內部公告中宣稱：「玄國目前每股高價為三十八元，特惠價二十 六元」、「玄國前每股高價為三十八元，特惠價二十八元」、「玄國目前每股高 價為六十元，特惠價每股為三十元」等語。Ｉ○○、Ｇ○○等並決定初期先以每



股二十元之價格出售予不知情之投資者，事後再伺機調漲價格後，交由不知情之 業務員將前揭有關玄國公司前景良好、獲利能力佳、即將上市上櫃等不實之訊息 灌輸予投資人，致使投資人因而對於該股票價格判斷錯誤，而以每股二十元到三 十九元不等之顯不相當價格，向全球統一集團購買玄國公司股票。計全球統一集 團銷售玄國公司股票之時間、價格、數額等詳如附表三編號四所示。自八十七年 九月十四日起迄八十八年十月底止，該集團共計販售玄國公司股票四千零五十千 股，得款約九千七百七十七萬一千元。
(五)直春企業股份有限公司（下稱直春公司）： 八十八年九月間以建金公司代表人Ｇ○○名義與直春公司代表人丁○○、壬○○ （二人均另結）簽訂股票承銷契約，約定由直春公司提供百分之四十之股票（約 二千二百千股），以每股十元之價格交予全球統一集團販售，全球統一集團則交 付二千二百萬元與直春公司。而直春公司實收資本額僅五千五百萬元，八十六年 累積虧損為四百二十八萬餘元、每股稅前盈餘僅分別為一點三二七元；八十七年 每股稅前盈餘為負零點四五一元、八十七年該公司股票之帳面價值僅約九點四八 七元；該公司於八十八年六月財務發生問題，不僅無法支付員工薪資，且發生退 票情事，不僅使銀行對該公司之各種信用額度均減縮，亦造成公司資金調度困難 。且斯時直春公司並非由聯合會計師事務所之會計師二人以上共同查核簽證或核 閱財務報表或財務預測，公司亦無任何準備上市上櫃之情況。為抬高股價，竟製 作「直春企業股份有限公司準備上櫃上市計畫書」，訛稱：直春公司「實際營運 之稅前每月平均毛利為新臺幣六百五十六萬元，約佔營業額百分之三十二點八， 以如此利潤推算，一年內將可獲得一個資本額，... 預計民國九十年正式上櫃」 等語，隱瞞直春公司八十八年發生退票及無法支付員工薪資等情事。復將上開不 實訊息，公布於全球統一集團所有之產業特別報導、全球金融報報導及首都時報 中，並將直春公司列為準上市上櫃股，公布參考股價（實際上股價全部由該集團 決定販售價格，並非取決於實際交易市場之供需，詳如後述。）；又在全球統一 集團內部公告中，誆稱「直春高獲利實在夠犀利」、「（八十八年、八十九年） 有償配股一股配一股、「增資配股與配息，股價一路飆不停」、「直春目前每股 高價為五十元，特惠價二十六元」、「直春前每股高價為五十元，特惠價二十八 元」、「直春目前每股高價為五十六元，特惠價每股為三十元」、「直春自五月 十三起全面鎖碼」等誇大不實之內容。並決定初期先以每股三十八元之價格出售 予不知情之投資者，事後再伺機調漲價格後，交由不知情之業務員將前揭有關直 春公司前景良好、獲利能力、即將上市上櫃等不實之訊息灌輸予投資者，致使投 資人徐薏芸、江蓉華等人因而陷於錯誤，對於直春公司股票價格判斷錯誤，而以 每股二十二元到三十元不等之顯不相當價格，向全球統一集團購買直春公司股票 。計全球統一集團販售直春公司股票之時間、價格、數額等詳如附表三編號五所 示。計自八十八年九月十八日起迄八十八年十月底止，該集團共計販售直春公司 股票約二千九百八十六仟股，得款約六千九百九十九萬八千元。(六)技富興業股份有限公司（下稱技富公司）： 於八十七年底由Ｉ○○、Ｇ○○、Ｑ○○等以建金公司名義與技富公司實際負責 人黃進榮（未據偵辦）議定股票銷售事宜，並由知情之該公司掛名負責人即總經



理天○（技富公司因前登記負責人黃進榮發生財務危機，乃由股東改組負責人為 天○，公司業務雖由天○負責執行，然實際財務及重大決策仍由黃進榮負責處理 。）出面簽訂股票銷售總代理契約書，約定技富公司釋出百分之四十九之股權出 （約二九四０千股），以每股十元代價予建金公司承銷，其中百分之十五（約四 百四十一張）作為建金公司銷售股票之佣金及服務費。而技富公司實收資本額僅 六千萬元，八十六年度累積虧損為四百四十餘萬元，每股稅前盈餘僅零點三六四 元，該年度會計師簽具修正是保留意見書；八十七年累積虧損為三百二十七萬餘 元、每股稅前盈餘僅為一點一元，每股股票之帳面價值僅約十三點四元，短期內 並無上市上櫃交易之可能。為哄抬股價，竟製作「技富興業股份有限公司準備上 櫃上市前置作業文案計劃書」，內載技富公司將於九十年上市上櫃，並在全球統 一集團內部公告中偽稱：「技富目前每股高價為六十元，特惠價三十四元」、「 技富目前每股高價為六十元特惠價三十八元」、「技富目前每股最高價為六十元 ，特惠價為四十五元」，近期將鎖碼」、「技富目前每股高價為九十二元，特惠 價每股為四十五元」、「技富目前每股高價為一０四元，特惠價每股為四十八元 」、「自即刻起，全面鎖碼。」等不實訊息，同時將技富公司以「技富電子」名 義刊登於全球統一集團所屬全球金融報上，公布參考股價（實際上股價全部由該 集團決定販售價格，並非取於實際交易市場之供需）。Ｉ○○、Ｇ○○等並決定 初期先以每股三十七之價格出售予不知情之投資者，再伺機調漲價格後，交由不 知情之業務員將前揭有關技富公司前景良好、獲利能力、即將上市上櫃等不實之 訊息灌輸予資者，致使投資人如Ｃ○○、巳○○等人因而陷於錯誤，對於該股票 價格判斷錯誤，而以每股三十七元到七十二元不等之顯不相當價格，向該集團購 買技富公司之股票。計全球統一集團銷售技富公司股票之時間、價格、數額等詳 如附表三編號六所示。自八十八年一月一日起至八十八年十月底止，該集團共計 販售技富公司股票約七千九百十一千股，得款一億零六百六十一萬九千元。(七)宏岳生物科技股份有限公司（下稱宏岳公司）： 於八十七年十二月四日，以全球統一國際投資顧問股份有限公司代表人Ｇ○○名 義，與宏岳公司代表人己○○（嗣到案後另結）簽訂股票銷售總代理契約書，由 建金公司全權處理宏岳公司釋股及辦理過戶等股務事宜。約定由己○○釋出該公 司百分之四十九之股權（四百九十萬股）由建金公司承銷，其中百分之二十作為 技術股，當作建金公司酬勞，其餘百分之二十九股權以每股十元計算。而宏岳公 司實收資本額僅九千五百萬元，於八十七年以前均未有盈餘分配與股東，該公司 僅係代理日本萬田發酵株式會社酵素產品，未曾取得日本中小企業四百億日幣保 險，為抬高股價，竟製作「宏岳生物科技實業股份有限公司準備上市上櫃計畫書 」，自行成立中華生物科技發展協會，由Ｑ○○擔任秘書長，訛稱：宏岳公司自 八十八年度起「有償配股一張配一張，無償配股一張配一張」、「八十九年度有 償配股一張配半張，無償配股一張配半張，八十九年度亦有一股配一股之實力， 但為申請上櫃，故保留營收百分之五十，九十年度準備上櫃」、「宏岳生物科技 實業股份有限公司已經研發成功世界上唯一僅有的植物性酵素食品，並已取得日 本中小企業四百億日幣的保險，產品深獲肯定，已在日本當地銷售有十四年的歷 史，不但如此，還得到日本政府有關單位三百億日幣的補助」等語。復將上開不



實訊息，公布於全球統一集團所有之產業特別報導、全球金融報報導及首都時報 中，將之列為未上市（櫃）強勢熱門股，在前揭首都日報、全球金融報中公布參 考股價（實際上股價全部由該集團決定販售價格，並非取決於實際交易市場之供 需」；又在全球統一集團內部公告中宣稱：「宏岳目前每股高價為五十四元，特 惠價二十七元」、「宏岳前每股高價為五十四元，特惠價三十元」、「近期將鎖 碼」等誇大不實之內容。Ｉ○○、Ｇ○○等並決定初期先以每股二十五元之價格 出售予不知情之投資人，再伺機調漲價格後，交由不知情之業務員將前揭有關宏 岳公司前景良好、獲利能力佳、即將上市上櫃等不實之訊息灌輸予投資人，致使 投資者江蓉華等人因而陷於錯誤，對於該公司股票價格判斷錯誤，而以每股二十 五元到三十元不等之顯不相當價格，向該集團購買宏岳公司股票。計全球統一集 團販售該公司股票之時間、價格、數額等詳如附表三編號七所示，自八十八年一 月四日起迄八十八年十月底止，該集團共計販售宏岳公司股票四千六百五十一千 股，得款一億零六百六十一萬九千元。
(八)勝彥電子企業股份有限公司（下稱勝彥公司）： 八十七年十二月十九日由Ｉ○○、Ｇ○○及Ｑ○○以全球統一國際企業股份有限 公司代表人Ｇ○○名義，與勝彥公司負責人癸○○（嗣報案後另結）簽訂股票銷 售總代理契約，約定由全球統一集團承銷勝彥公司股票，並作企業包裝。由癸○ ○提供該公司百分之三十七點五股權供建金公司銷售，其中百分之三十五股權（ 六千五百八十千股）每股為十元，另百分之二點五股權（即四百七十千股）作為 建金公司承銷佣金。而勝彥公司實收資本額雖達一億八千八百萬元，然八十六年 度累積虧損仍達一千三百四十餘萬元、八十七年累積盈餘僅三萬二千元，每股稅 前盈餘為負零點五三四元，每股帳面價值僅約十元，竟為哄抬股價，製作「勝彥 電子企業股份有限公司準備上櫃上市計劃書」，訛稱：「九十年三月上櫃掛牌交 易」、「八十八年度營業收入十三億八千六百三十四萬八千元、每股稅前盈餘八 點四元、稅後盈餘六點三元，八十九年度營業收入十八億二百二十五萬二千元、 每股稅前盈餘十四點五元、稅後盈餘十一元」、「八十八年要增資一億六千多萬 元」、「計畫開發ＵＰＳ、ＥＴＴ點焊機」等語；復將上開不實訊息公布於全球 統一集團所有之產業特別報導、全球金融報及首都時報中，將勝彥公司列為準上 市上櫃熱門股，公布參考股價（實際上股價全部由該集團決定販售價格，並非取 決於實際交易市場之供需價格）；又在全球統一集團內部公告中宣稱：「勝彥目 前每股最高價為四十八元，特惠價三十三元」、「勝彥目前每股最高價為五十五 元，特惠價三十八元」、「勝彥目前最高價為五十五元，特惠價為四十元」等語 ，用以營造勝彥公司股票交易熱絡、搶手，股價上揚之假象。Ｉ○○、Ｇ○○等 並決定初期先以每股二十五元之價格出售予不知情之投資人，再伺機調漲價格後 ，交由不知情之業務員將前揭有關勝彥公司前景良好、獲利能力佳、即將上櫃等 不實之訊息灌輸予投資人，致使投資人如徐薏芸、巳○○、Ｓ○○、江蓉華、Ｊ ○○等人因而陷於錯誤，對於該等公司股票價格判斷錯誤，而以每股二十五元到 四十二元不等之顯不相當價格，向該集團購買勝彥公司之股票。計全球統一集團 販售勝彥公司股票之時間、價格、數額等詳如附表三編號八所示，自八十八年一 月起迄八十八年十月底止，該集團計販售勝彥公司股票計約六千五百六十七千股



，得款約一億九千三百二十萬元。
(九)宇生公司：
於八十七年六月十五日，由Ｉ○○、Ｇ○○、Ｈ○○（擔任全球統一集團執行長 ）、Ｑ○○及甲○○（Ｈ○○、甲○○係共同基於一繼續經營證券投資顧問事業 、一繼續經營對非特定人公開招募出售所持有之未上市（櫃）公司股票及一繼續 經營證券商證券業務之犯意聯絡。）等人以建金公司Ｇ○○之名義，與宇生公司 代表人Ｌ○○（另結）簽訂「股票承銷合作契約書」。約定由甲○○提供宇生公 司百分之四十之股權（即二千四百千股）供建金公司銷售，代價為每股八元。其 中六百千股作為建金公司代為承銷之佣金（亦即建金公司係以每股六元代價取得 宇生公司股票）。宇生公司於八十六年累積虧損為三百十四萬餘元、每股稅前盈 餘僅為零點二九八元；八十七年累積虧損為二百九十二萬餘元，每股稅前盈餘僅 零點零八七元，帳面價值約為九點五元。為哄抬股價，製作「宇生科技上市上櫃 計畫書」，訛稱：「八十七年到九十年間，資本額將分別達六千萬元、二億（八 十八年上半年）、五億（八八年下半年）、十億、二十億；有償配股一張配一張 、八十八年第一次無償配股一張配一張、第二次有償配股一張配一張、八九年無 償配股一張配一張」、「投資一張經三年配股之下，即有百倍以上的驚人獲利」 、「近期將與許多國際知名之大廠商簽訂合約，並與許多國際高科技公司（將包 括微軟等公司）技術合作，為宇生科技資訊股份有限公司帶來大量之獲利」、「 向經濟部申請軟體發展補助費二千萬至一億元」、「購買辦公大樓及土地興建多 處公司廠房，和多家廠商簽約」、「增資計畫中，預計在八十七年九月現金增資 一億四千萬元，預計在八十九年上櫃，九十年上市，資本額為五十億」、「十餘 國簽約經銷本產品」及「未來的臺積電、華碩—宇生科技」等語。Ｇ○○、Ｉ○ ○並決定初期先以每股四十元之價格出售予不知情之投資者，事後再伺機調漲價 格後，交由不知情之業務員將前揭有關宇生公司前景良好、獲利能力甚佳、即將 上市上櫃等不實之訊息灌輸予投資人，致使投資人如Ｓ○○等人因而陷於錯誤， 對於該公司股票價格判斷錯誤，而以每股四十元到五十五元不等之顯不相當價格 ，向全球統一集團購買宇生公司之股票。該集團販售宇生公司股票之時間、價格 、數額等詳如附表三編號九所示。計自八十八年一月迄八十八年十月底止，該集 團共計販售宇生公司股票約六百四十三千股，得款約三千五百十五萬八千元。(十)先見公司：
於八十八年四月二十六日由Ｇ○○以建金公司代表人名義，用每股十元代價，向 先見公司代表人宇○○（業經檢察官為不起訴處分）購買先見公司股票四千八百 零二千股，共計四千八百零二萬元。同年九月十日，又以每股十五元價格，購買 先見公司股票一百九十萬股，共計二千八百五十萬元，宇○○並簽訂授權書，委 託建金公司為先見公司在臺灣地區唯一股票銷售總代理。為哄抬股價，全球統一 集團竟製作「「先見保健科技股份有限公司準備上櫃上市前置作業文案企畫書」 ，在所屬產業特別報導、全球金融報報導及首都時報中，將之列為準上市上櫃熱 門股，公布參考股價（實際上股價全部由該集團決定販售價格，並非取決於實際 交易市場之供需」；又在全球統一集團內部公告中宣稱「先見目前最高價為七十 六元，為回饋大眾，以特惠價三十八元認購」、「先見目前每股高價為七十六元



，特惠價每股四十八元」、「即刻起全面鎖碼」、「預估九十年上櫃」等訊息， 用以營造先見公司股價上揚、交易熱絡之假象。Ｉ○○、Ｇ○○等並決定初期先 以每股三十元之價格出售予不知情之投資人，再伺機調漲價格後，交由不知情之 業務員將前揭有關先見公司前景良好、獲利能力佳、即將上市上櫃等不實之訊息 灌輸予投資人，致使投資人徐薏芸、Ｊ○○等人因而陷於錯誤，對於該公司股票 價格判斷錯誤，而以每股三十元到四十八元不等之顯不相當價格，向全球統一集 團購買先見公司之股票。計該集團販售先見公司股票之時間、價格、數額等詳如 附表三編號十所示，自八十八年四月一日起迄八十八年十月底止，共計販售先見 公司股票約五千三百十二千股，得款約一億七千四百五十四萬七千元。(十一)東大公司：
於八十八年四月十六日以每股十元代價購買東大公司股票五百餘萬股時，東大公 司八十七年每股稅前盈餘僅零點一０五元，每股面價值約為十一元，並未發放任 何紅利予股東，且該公司並無上市上櫃計畫，為哄抬股價，竟製作「東大精密股 份有限公司準備上櫃上市前置作業文案企畫書」，並在產業報導中訛稱：東大公 司鐵鋁錳取得美國、日本專利、東大公司將積極上市上櫃；復將上開不實訊息， 公布於全球統一集團所有之全球金融報報導及首都時報中，將東大公司列為準上 市上櫃熱門股，公布參考股價（實際上股價全部由該集團決定販售價格，並非取 決於實際交易市場之供需）；並在全球統一集團內部公告中宣稱：「東大精密為 本集團商品開發審查委員會精心為投資大眾之具有金本面極佳與前瞻性的績優股 。東大精密以特惠價三十八元推出，共計三千張股票，預計年底掛牌上櫃」、「 東大目前最高價為五十三元，優惠價三十八元」、「東大優惠價每股四十元」、 「東大目前每股高價為六十七元，特惠價每股為四十二元」、「東大目前每股高 價為六十七元，特惠價每股為四十八元東大四十八元。」、「價格調漲，東大調 為五十四元」等不實訊息，用以營造東大公司股價上揚、交易熱絡之假象。Ｉ○ ○、Ｇ○○並決定初期先以每股三十八元之價格出售予不知情之投資人，再伺機 調漲價格，交由不知情之業務員將前揭有關東大公司前景良好、獲利能力佳、即 將上市上櫃等不實之訊息灌輸予投資人，致使投資人等因而陷於錯誤，對於東大 公司股票之價格判斷錯誤，以每股三十八元到五十四元不等之顯不相當價格，向 全球統一集團購買東大公司之股票。計該集團販售東大公司股票之時間、價格、 數額等詳如附表三編號十一所示，自八十八年四月四日起迄八十八年十月底止， 共計販售東大公司股票約四千三百十七千股，得款約一億六千九百八十三萬三千 元。
(十二)捷邦公司：
於八十八年五月十二日以建金公司代表人Ｇ○○名義，用總價一億元之代價向捷 邦公司負責人Ｔ○○（業經檢察官為不起訴處分），購買該公司八百萬股之股份 （每股約十二點五元）。而捷邦公司八十七年資本額雖為一億九千萬元，然八十 六年、八十七年盈餘均僅二百萬元許，八十七年度每股稅後淨利僅為零點一九元 ，八十六年度會計師出具保留意見之財務查核簽證；八十七年會計師仍然簽具保 留意見查核報告表示「如財務報表附註四（四）、四（五）所述，捷邦電腦股份 有限公司於民國八十七年十二月三十一日及八十六年十二月三十一日之應收帳款



及應收關係人帳款之收回性，取決帳款能否確實回收，但此事項之最後結果仍未 確定，同時公司亦未對此估列適當之呆帳損失」，顯見該公司財務已有問題。全 球統一集團為哄抬股價，竟仍製作「捷邦電腦股份有限公司準備上櫃上市前置作業企畫書」，訛稱：「用地面積五千平方公尺」、「預計八九年或九十年上櫃」 、九十年營業收入可達三十億」等不實內容，復將上開不實訊息公布於全球統一 集團所有之產業特別報導、全球金融報及首都時報中，將之列為準上市上櫃熱門 股，並公布參考股價（實際上股價全部由該集團決定販售價格，並非取決於實際 交易市場之供需」；又在全球統一集團內部公告中宣稱：「公布新商品捷邦電腦 所生產之主力產品ＬＣＤ及主機板為目前明星產業，電子類股中最熱門與最具前 景之產品，自推出以來，短短一天即創造完款近二千張之佳績。目前捷邦電腦之 超低優惠價為四十元」、「捷邦電腦自推出後極受肯定，已迅速突破五千張，超 低優惠價自五月二十四日中午十二點調漲為四十八元」、「捷邦電腦全部售完， 即刻起全面鎖碼」、「捷邦將於七月八日起調漲為五十元」等不實訊息，用以營 造該股票交易熱絡、股價上揚之假象，Ｉ○○、Ｇ○○並決定初期先以每股四十 元之價格出售予不知情之投資人，再伺機調漲價格後，交由不知情之業務員將前 揭有關捷邦公司前景良好、獲利能力佳、即將上櫃等不實之訊息灌輸予投資人， 致使投資人如黃○○、孫鐓、Ｊ○○、葉世煌、丑○○等人因而陷於錯誤，對於 該公司股票價格判斷錯誤，而以每股三十八元到五十六元不等之顯不相當價格， 向全球統一集團購買捷邦公司之股票，計該集團販售及幫公司股票之時間、價格 、數額等詳如附表三編號十二所示，自八十八年四月起迄八十八年十月底止，共 計銷售捷邦公司股票約八千五百二十四千股，得款約三億五千三百四十四萬二千 元。
(十三)十豐公司：
於八十八年四月十三日以建金公司Ｇ○○名義，向十豐公司代表人彭之榮（業經 檢察官為不起訴處分）購買十豐公司股票六百五十萬股，每股十一元。而十豐公 司八十六年、八十七年之稅前盈餘每股僅約零點一八元、零點四三二元，股票淨 值僅約十一點三元、十一點一元許，為哄抬股價，竟製作「十豐食品股份股份有 限公司準備上櫃上市前置作業文案企畫書」，誆稱：十豐公司八十八年到九十一 年之稅後利益，將分別達三千七百四十八萬四千元、五千二百二十九萬元、六千 三百四十萬元、八千零八十萬元」等語；又在統一集團產業特別報導中偽稱：「 八十八年四月上櫃掛牌」、在全球金融報報導及首都時報中將之列為準上市上櫃 熱門股，並公布參考股價（實際上股價全部由該集團決定販售價格，並非取決於 實際交易市場之供需」；且於全球統一集團內部公告中宣稱：「十豐食品以特惠 價每股三十二元推出，共計三千張，預計今年底到明年初申請掛牌上櫃」、「十 豐目前最高價為五十三元，優惠價三十八元」、「十豐目前每股最高價為六十七 元，特惠價為四十八元」等不實訊息，用以營造十豐公司股價上揚、股票交易熱 絡之假象。Ｉ○○、Ｇ○○等並決定初期先以每股三十二元之價格出售予不知情 之投資人，再伺機調漲價格後，交由不知情之業務員將前揭有關十豐公司前景良 好、獲利能力佳、即將上市上櫃等不實之訊息灌輸予投資人，致使投資人等因而 對於該股票價格判斷錯誤，以每股三十二元到三十九元不等之顯不相當價格，向



全球統一集團購買十豐公司股票。計全球統一集團販售十豐公司股票之時間、價 格、數額等詳如附表三編號十三所示，自八十八年四月一日起迄八十八年十月底 止，共計販售十豐公司股票約二百六十二千股，得款約八百四十七萬三千元。(十四)紐煇科技股份有限公司（下稱紐煇公司）： 八十八年六月二十四日、七月七日及八月二十一日先後由Ｇ○○、Ｉ○○以建金 公司代表人Ｇ○○名義，向紐煇公司負責人地○○（未據偵辦）以每股十元代價 購買紐煇公司股票四萬股、以每股七元代價購買二萬股，共計以五千四萬元代價 購入紐煇公司股票六千千股。而紐煇公司於八十八年即營運困難，同年六月到八 月間陸續遭銀行退票，金額達二千六百零二萬三千八百十八元（嗣後未註銷金額 達二千二百十五萬四千一百五十九元，並遭列為拒絕往來戶。）。為哄抬股價， 竟製作「紐煇科技工業股份有限公司準備上櫃上市前置作業企畫書」，訛稱：紐 煇公司預計民國八十九年申請上櫃，八九年、九十年、九十一年及九十二年ＥＰ Ｓ分別預估為一點八元、二點一三元、二點三二元、二點五七元；如加計與「日 本黑田電器策略聯盟所產生之效益，前揭年度ＥＰＳ將分別為四元、五點二元、 五點七元及六元。」等語，並誇大紐煇公司製造數位相機、手機外殼、發展遠景 短期目標等不實內容。復將上開不實訊息，公布於全球統一集團所有之產業特別 報導、全球金融報報導及首都時報中，將之列為準上市上櫃股熱門股，公布參考 股價（實際上股價全部由該集團決定販售價格，並非取決於實際交易市場之供需 ，詳如後述」；再於全球統一集團內部公告中預估該公司上市上櫃時間為八十九 年第三季，宣稱「紐煇每股三十五元優惠價至八月二日截止」、「價格調整，紐